CF外挂网_CF辅助发卡网(闪付产品们的诞生将带来中国支付市场终极一战？)

来源：本站　发布时间：2024-04-03

小新按：

2016年9月，京东金融上线“白条闪付”，通过与银行合作，推出II类银行卡账户，这一账户可以绑定在Apple Pay、Mi Pay、Huawei Pay等手机支付工具上。通过借道手机支付工具，京东实现了线下消费作为典型的银行卡II类账户的创新运用，这种“借卡下线”模式受到了多方关注。

而就在近日，京东金融又宣布旗下NFC支付新品——“京东闪付”正式上线，美团则联合江苏银行推出了“美团闪付”。互联网公司缘何纷纷爱上闪付？银行又为何愿意扮演“帮别人做嫁衣”的角色？一切都要从头说起。

01

京东美团们为何而闪？

首先，我们需要明白，“京东闪付”、“白条闪付”和“美团闪付”对两家企业来说意义不一样，主要区别就在于银行在其中所起的作用。

为什么有了“白条闪付”，京东还要搞“京东闪付”？难道就是为了冠名权？答案当然不是那么简单！“京东闪付”拿到了银联批准的虚拟卡发卡牌照，是由京东为用户发放虚拟卡；“白条闪付”则是由与京东合作的广发银行、上海银行为用户发放虚拟卡，白条的实际涵义是赊购，因此是京东集团的应收账款。也就是说，“京东闪付”才是京东金融事实上的“亲儿子”。

从上述京东的两步走，我们可以看到，成为闪付，必须先成为一张真正的银行卡。京东在一开始选择与银行进行合作，由银行代发一张II类账户虚拟储蓄卡，II类账户支持通过姓名、身份证、同名银行卡等信息进行远程开户。简单来说就是，京东出钱、合作银行出卡。而最新的“京东闪付”模式，京东自身已经拥有了发卡的牌照，可以跳过银行自己发卡。

同时，在“白条闪付”的支付环节过程中，当用户在线下场景发起闪付交易后，该笔交易由商户收单行通过中国银联，上送至该借记Ⅱ类账户的发卡行发起授权请求。该Ⅱ类账户的发卡行通过系统从京东白条账户的可用额度中进行实时扣款，完成支付。由始至终，这张虚拟卡中都是0储蓄的。在“白条闪付”模式中，京东白条将场景扩大至线下、银行提供账户获客、银联扩大了云闪付影响力，可以说参与各方均有所获。

但是在“美团闪付”支付过程中，最终扣款来自用户自行选定的银行卡。而银行卡一般都可以支持开通云闪付，通过Apple Pay等方式直接实现线下闪付。这样看来，“美团闪付”这张虚拟卡是否虚晃一枪？美团到底能从中拿到什么好处呢？

去年美团全资收购钱袋宝，终将支付牌照收入囊中。但是美团一直没有找到太好的方式来吸引用户注册“美团支付”。与银行合作，提供II类账户注册入口，进而吸引用户进行银行卡绑定。对美团来说，这似乎是一个过渡的好办法。

02

银行借力“闪付”实现功能输出

而传统银行在其中也不止起到工具的作用。去年年底，个人银行账户分类管理正式实施，I、II、III类账户的分类为银行进行互联网金融创新业务提供了广阔的想象空间。I类户虽然安全性更高，但是开户前提和数量上做了诸多限制。III类户定位于零钱包，额度过小，除了开户方式外也没比II类户方便多少。所以，II类户的将成为未来银行金融创新的重点。如今半年已过，我们也欣喜地看到了如白条闪付、美团闪付等多方合作，围绕II类户的创新产品。

对于用户体量不足的中小商业银行来说，正好可借助II类账户拓展用户。北京农商银行网络金融部副总经理徐家琨在早前接受采访时就认为，银行拥有了Ⅱ、Ⅲ类账户，实际上是在账户功能层面上与支付机构站在了同一起跑线，自建互联网场景、与预付卡业务的迁移，都将是Ⅱ、Ⅲ类账户新的商机。

徐家琨指出，“白条闪付”“美团闪付”这种“下线”应用是目前银行Ⅱ、Ⅲ类账户“功能输出”的典型模式。中小银行、区域性银行和互联网场景方的合作，目前优先可以考虑“功能输出”模式，而且尽量采用接口模式合作，形成所谓的API经济。此外资金存管也是一种可以考虑的合作方式，典型的合作案例就是银行和P2P公司的资金存管合作。未来，Ⅱ、Ⅲ类账户还有比较广阔的应用前景，当然也需要监管政策的创新和松动，比如现在大量的商业企业预付费卡业务还属于自由发展，如果能够和银行Ⅱ、Ⅲ类账户进行迁移将会形成新的商机。

03

中国支付市场的模式之争将结束于融合？

It depends！

目前银联在境内外商户设有近1000万台支持NFC手机支付的设备，此外还有银联“云闪付”线上商户。而此次银联与京东金融合作“京东闪付”的模式，相当于银联把过去十几年来基于银行卡的受理网络，升级为也能接受基于电子账户为介质的支付网络，从卡基支付跃升账户支付，对于这一创新，与京东金融直接开展合作的北京银联将其形容为“重新定义银联卡”。

据京东金融副总裁许凌透露，京东金融和银联的合作将是全方位的，包括基于银联“云闪付”的支付创新、银联受理网络的融入升级、与银联发布银联标准的联名卡推广，大数据AI技术的应用、以及“走出去”的海外市场等。

与此同时，7月19日，国际卡组织Visa和美国在线支付巨头PayPal也宣布，两家公司在欧洲地区开展深入合作，合作范围除了继续支持双方用户在线上和线下支付渠道更加安全便捷的支付体验，还包括了一项新的内容，就是PayPal可以在欧洲地区享有与Visa其他金融机构在欧洲发行Visa卡的同等资质。这也意味着，PayPal正在借助Visa遍布全球的网络从线上走到线下。

这种卡组织与支付机构的账户创新合作，在没有弱化银行地位的基础上，以信息流、资金流为着眼点，分为截断银行和客户之间资金流、信息流的“Staged Wallet（滞留式钱包）和只扮演获客、引流渠道角色的“PassthroughWallet（穿透式钱包）”两种模式。电子账户云闪付模式一方面没有根本改变资金的来源和流向的实质路径，资金依然“从银行进、从银行出”，没有改变银行作为唯一的“吸收公众存款类机构”的地位；一方面没有像其他“钱包”类应用那样截断了银行、卡组织对商户、持卡人的信息交流，是一项“Passthrough Wallet”式的创新。

说到“钱包”，就不得不要提到目前大行于市的支付宝、微信钱包，这两家接近寡头地位的“钱包”一直被认为是“三方模式”，与银联和银行坚持的“四方模式”格格不入。而这种新的模式，实际上是在兼顾三方模式的利益前提下，为“三方模式”和“四方模式”融合提供了可行方案。

以支付宝、微信为代表的“三方模式”，执行的是“Staged Wallet”方案，以中间账户截断客户信息、沉淀客户资金。以往，商业银行体系和银联多次与两家寡头机构交涉“三方模式”与“四方模式”的融合，但是均收效甚微。近一段时期以来，在央行要求各支付机构断开银行多头连接的大背景下，“Staged Wallet”模式后续发展的方向并不明朗。同时，电子支付云闪付模式实际上为原有钱包模式转型“Passthrough Wallet”提供了可能，在兼顾三方模式的利益前提下实现与四方模式的融合，可能是银行体系能够接受的最大边界。

那么，中国支付市场的模式之争是否将结束于融合？我们或许可以从北京银联助理总经理丘键的答案管中窥豹，“It depends！”。

近期文章精选：（猛戳标题）

您的点赞和转发是对我们工作最大的认可

如需转载请直接留言

敬请长按识别文末二维码关注

小新在这里等你来撩！

新金融评论

聚焦新金融，独家、专业，尽在新金融评论。

上海新金融研究院（Shanghai Finance Institute，SFI）是一家非官方、非营利性的专业智库，致力于新金融领域和国际金融领域的政策研究。研究院成立于2011年7月14日，由中国金融四十人论坛（China Finance 40 Forum，CF40）举办， 与上海市黄浦区人民政府战略合作。研究院在国内率先提出新金融概念，并积极开展相关研究，逐渐形成了以新金融和国际金融为特色的研究道路。

此外，为纪念我国卓越的世界经济学家浦山先生，并推动我国国际金融与新金融的研究和发展，上海新金融研究院于2016年7月发起成立上海浦山新金融发展基金会，并与中国世界经济学会战略合作，联合主办浦山奖。

小新欢迎您！长按二维码即可关注。